Banca de DEFESA: Gabriel Luiz Santos de Oliveira

Uma banca de DEFESA de MESTRADO foi cadastrada pelo programa.
DISCENTE : Gabriel Luiz Santos de Oliveira
DATA : 02/10/2023
HORA: 14:00
LOCAL: sala 201, prédio 20, 2º andar, Campus II do CEFET-MG
TÍTULO:

Uma Análise do Efeito Contágio e seus Possíveis Padrões para os Índices dos Mercados Acionários dos Países da América do Sul em Relação aos Estados Unidos e à China

PALAVRAS-CHAVES:

VAR; efeito contágio; índices de mercados de ações sul-americano

PÁGINAS: 57
RESUMO:

Este estudo investigou o efeito contágio entre os mercados de ações das cinco principais economias da América do Sul e os mercados de ações dos Estados Unidos e da China. Para capturar o efeito contágio, foi empregada a metodologia de vetores autorregressivos (VAR) com o acréscimo de duas dummies que capturam os valores extremos (fora dos percentis 5,00% e 95,00%) nos índices dos Estados Unidos e da China. No qual, para a estimação dos modelos VAR foi utilizado 2189 observações do valor de fechamento de índices do Brasil, Argentina, Chile, Colômbia, Peru, EUA e China, no período de 20/06/2013 a 19/11/2021. Os resultados mostraram que o índice Ibovespa é variável explicativa para os índices dos mercados chileno, colombiano e peruano. Em momentos de normalidade das operações, dentro dos percentis 5,00% e 95,00%, os mercados de ações dos países sul-americanos apresentaram independência dos mercados norte-americano e chinês. No entanto, valores extremos nos mercados dos Estados Unidos e da China contagiam as operações dos países sul-americanos. Desta forma, os resultados sugerem que o Brasil é um mercado de ações importante para a América do Sul e que os mercados sul-americanos são vulneráveis a eventos extremos nos mercados dos Estados Unidos e da China.

MEMBROS DA BANCA:
Externo à Instituição - RODRIGO JARDIM RAAD - UFMG
Interno - FELIPE DIAS PAIVA
Presidente - LUCELIA VIVIANE VAZ RAAD